خرید و دانلود نسخه کامل کتاب Theoretical and Empirical Analysis of Common Factors in a Term Structure Model

توضیحاتی در مورد کتاب

این مقاله اولین مقاله ای است که به طور کامل ساختارهای پویا و مقطعی اوراق قرضه را که معمولاً به عنوان دارایی های بدون ریسک در امور مالی ریاضی استفاده می شود، بر اساس استقلال عوامل مشترک با کاپولاهای تجربی مورد مطالعه قرار می دهد. در طول دهه گذشته، مدل‌های مالی مبتنی بر عوامل مشترک، محبوبیت فزاینده‌ای در مدیریت ریسک و قیمت‌گذاری دارایی به دست آورده‌اند. مطالب زیادی در مورد این موضوع منتشر شده است، اما ماهیت فنی بیشتر مقالات درک آنها را برای افراد غیرمتخصص دشوار می کند و ابزارهای ریاضی مورد نیاز برای برنامه ها می تواند ترسناک باشد. اگرچه بسیاری از مدل‌های کاپولا مورد استفاده در امور مالی تئوری هستند، ماهیت داده‌های مالی نشان می‌دهد که مدل تجربی برای پیش‌بینی و توصیف دقیق بازده، نوسانات و وابستگی متقابل مناسب‌تر است.